这对房屋装修贷款是最好的:个人,信用卡和房屋净值?| 18新利最新登入HowStuffWorks

家里装修”width= — 无论是新的地板,一个新的房间或只是新的windows和油漆,有很多方法可以支付家庭改造项目。图像源/盖蒂图片社

如果你渴望放在一个新的浴室,取代你的破旧的硬木客厅地板上或建立一个加法的你的房子,这样你的孩子可以有自己的卧室,你并不孤独。美国人一年花费超过4000亿美元翻新和维修房屋,根据哈佛大学联合住房研究中心。

但当你找到你想要做什么,找到合适的承包商,并协商价格,最大的问题是:你如何想出的美元支付升级或维修,你想做的事,如果你还没有攒钱吗?18新利最新登入

一种选择是使用一个个人贷款——一个分期付款贷款,通常是无担保,从银行或其他金融机构,可用于几乎任何你选择的目的。根据研究由LendingTree在线贷款市场,7.7%的消费者通过网站获得个人贷款在2018年用于改善生活环境。平均贷款为12384美元。

但个人贷款的最佳选择修复你的房子吗?专家说,取决于许多因素,包括改造的类型和预期成本。

根据《消费者报告》以外,还有一些其他好的选择融资家庭改进:

一个房屋净值贷款。这是一个第二抵押你的家,它给你一次性使用。
房屋净值信用额度,也称为HELOC。它本质上是一个信用卡以家里作为担保,它允许您为一个或多个改造项目费用支付你需要钱。
承包商的贷款。该公司做你的装修可能提供为您提供贷款,通过第三方如金融公司。
负责信用卡。如果你有良好的信用,限制你的卡可能11000美元或更高,根据平衡。这可能足够支付一个小改造项目。一些房主把装修一个新的卡片,介绍率百分之零,这给了他们一个机会来偿还本金开始之前的大部分或全部资产积累的利息。

利率是关键

需要考虑的一个关键因素是利息费用为每个类型的贷款。因为房屋净值贷款和HELOCs是担保你的家,他们很可能会比一个无担保个人贷款低利率。

例如,房屋净值贷款LendingTree上市平均4.94%的年利率(APR) 25000美元的贷款,截至2020年2月。以50000美元的贷款,4月跌至4.69%,为100000美元或更多,仅为3.74%。

相比之下,个人贷款利率变化从6到36%,平均9.41%的速度,根据益百利之一,美国三大信用报告公司。(这个数据是2019年第二季度)。

“个人贷款几乎从不适合使用采购可以由担保债务,”马修·弗兰克尔解释道。他是一个投资顾问和注册理财规划师在哥伦比亚,南卡罗来纳的作者本指南最好的当前个人理财网站的个人贷款利率上升。

杆格里芬益百利的公共教育主任,在一封电子邮件中说,个人贷款是主要适合相对较小,便宜的房屋改造。

例如,如果你只是想要几千美元来代替厕所和淋浴,把一些瓷砖,个人贷款可能会拿出这笔钱的好办法,同时避免关闭费用,房屋净值贷款或HELOC。18新利最新登入(房屋净值贷款,例如,这些指控可以添加2到5%,你借的钱,根据LendingTree。)

房屋净值和HELOC贷款

但更昂贵的工作,你可以节省一大笔钱利息如果你把房屋净值贷款。“如果你正在做一个完整的装修,还有其他金融工具,更适合高价购买,”格里芬说。

但房屋净值贷款和HELOCs每个房主不一定是一个选项。“对于很多人来说,那些将是更好的选择,只要他们有足够的股本内置家园,”解释LendingTree研究经理卡莉姆法登。18新利最新登入然而,“跌破20%的股本意味着他们将被要求承担个人抵押贷款保险,这是另一个月付款,和很低的人股本将无法获得房屋净值贷款和信用额度。”

信用卡

关于一个新的信用卡无息介绍性率?这将是比个人贷款更便宜——提供,你可以还清贷款的时期,通常持续12至18个月,尽管一些卡片提供更长时间休息,据益百利。之后,4月卡的标准。现在,信用卡年利率平均是17%,根据格里芬。近两倍的个人贷款的利率成本。

个人对房屋净值贷款还有另一个重要的优势和HELOCs家里装修,在那你可以很快得到钱如果您使用网上银行,使用金融技术,也被称为FinTech,自动化,加快贷款批准流程。可以派上用场的如果你有紧急维修,如修复严重漏水的屋顶。

“不幸的是,有些人没有储蓄,“电子邮件Dwain菲尔普斯,菲尔普斯金融集团的创始人兼首席执行官肯尼,格鲁吉亚,工作与自己的客户建立“储蓄花”账户来掩盖这样的紧急情况。措手不及的房主,“个人贷款可以帮助那些主要的意想不到的费用。”